W ostatnich latach nastąpił wzrost pożyczek typu peer-to-peer, a podmioty takie jak Prosper.com zapewniają ludziom możliwość pożyczania pieniędzy od osób, których nie znają, a nie od banków i innych instytucji finansowych. Znaczna część tych pieniędzy jest pożyczana przez przedsiębiorców w celu sfinansowania ich działalności.
Wzrost liczby pożyczek typu peer-to-peer oraz udział przedsiębiorców jako pożyczkobiorców jest obserwowalnym faktem. A powód, dla którego przedsiębiorcy idą do pożyczkodawców typu peer-to-peer, ma wiele sensu. Przedsiębiorcy są w stanie uzyskać fundusze na swoje firmy od osób fizycznych, nawet jeśli nie mogą uzyskać ich od instytucji finansowych.
$config[code] not foundPytanie, które jest zastanawiające, to dlaczego ludzie pożyczają pieniądze przedsiębiorcom, których instytucje nie będą finansować. Nie mamy żadnych starannie wykonanych badań, które odpowiedziałyby na to pytanie, ale oto kilka możliwych wyjaśnień.
1. Pożyczkodawcy są głupi. Ludzie mają mniej rygorystyczne kryteria udzielania pożyczek niż instytucje, ponieważ wiedzą mniej o ryzyku pożyczania pieniędzy przedsiębiorcom. I zbierają mniej informacji, na których można ocenić różnych kredytobiorców. W rezultacie zaciągają kredyty, które nie są bardzo dobre i mają gorsze wyniki niż banki lub inne instytucje będą tolerować.
2. Pożyczkodawcy mają niskie oczekiwania co do zwrotu. Ponieważ instytucje ponoszą wyższe koszty niż osoby fizyczne (które nie wypłacają pensji oficerom pożyczek, zarządzają oddziałami banków ani nie płacą odsetek od depozytów), osoby te są skłonne do zaciągania pożyczek według rozsądnej stopy procentowej. Aby uzyskać te same pożyczki, banki musiałyby płacić tak wysoką stopę procentową, że przepisy dotyczące lichwiarstwa uniemożliwiają im zaciąganie pożyczek.
3. Koszty transakcji są zbyt wysokie dla instytucji. Jednostki mogą udzielać małych pożyczek, na które instytucje nie mogą sobie pozwolić, ponieważ mają znacznie niższe koszty administracyjne. Więc ludzie je tworzą, a instytucje nie.
4. Kredytodawcy uważają to za przyjemne. Ludzie często robią rzeczy dla osobistej satysfakcji, że menedżerowie firmy, którzy muszą działać w najlepszym interesie swoich akcjonariuszy, nie mogą tego zrobić. Pożyczanie pieniędzy innym potrzebującym może być zabawą lub może dać poczucie emocjonalnej satysfakcji. W ten sposób pożyczkodawcy otrzymują rekompensatę niefinansową i nie dbają o zarabianie pieniędzy. Banki i inne instytucje nie mogą dokonywać takich samych kompendiów niefinansowych, aby uzyskać rekompensatę finansową, a więc nie zaciągać pożyczek.
Jak sądzisz, dlaczego ludzie będą pożyczać pieniądze przedsiębiorcom, których banki i inne instytucje finansowe nie będą finansować? Byłbym zainteresowany usłyszeć twoje myśli.
* * * * *
